Waarom Goldman Sachs nog steeds zwaar inzet op Nvidia (NVDA)-aandelen

TLDR

• Goldman Sachs-analist James Schneider herhaalde een Koop-advies voor NVDA met een koersdoel van $285, wat een stijging van ~28% impliceert
• Nvidia onthulde RTX Spark op Computex, een premium pc-platform gebouwd met Microsoft en Mediatek met de Blackwell GPU en Grace CPU
• De volledige productie van Nvidia's Vera Rubin-platform is gestart, waarbij Goldman een snellere omzetgroei verwacht dan de vorige Blackwell-generatie
• Het Nvidia-aandeel daalde dinsdag met 0,69%, maar staat nog steeds ~18% hoger op jaarbasis
• Het gemiddelde koersdoel op Wall Street ligt op $309,94, met een Sterk Koop-consensus van 38 Koop-adviezen, 1 Houd en 1 Verkoop

Nvidia's Computex-keynote gaf Jensen Huang veel terrein om te bestrijken — en de topanalisten van Wall Street maakten aantekeningen.

NVIDIA Corporation, NVDA

Goldman Sachs-analist James Schneider, behorend tot de top 2% op Wall Street, verliet de keynote nog steeds stevig in het bullkamp. Hij handhaafde zijn Koop-advies voor Nvidia (NVDA) en hield vast aan zijn koersdoel van $285, verwijzend naar wat hij een "positief katalysatorpad vooruit" noemt voor het aandeel in de komende maanden. NVDA daalde dinsdag met 0,69%, maar staat nog steeds ongeveer 18% hoger op jaarbasis.

De grootste aankondiging was RTX Spark, een nieuw Windows-gebaseerd pc-platform gericht op AI-intensieve workloads. Gebouwd met Microsoft en Mediatek, koppelt het platform een Blackwell RTX GPU aan een 20-core Grace CPU verbonden via NVLink. OEM-partners waaronder ASUS, Dell, HP, Lenovo, MSI, Acer en Gigabyte zullen naar verwachting deze herfst systemen leveren voor laptops, desktops en werkstations.

Schneider ziet dit als een stap naar het premium segment van de pc-markt, wat ook de adoptie van Windows on ARM kan versnellen — een platform dat ondanks jaren van inspanning uit de industrie moeite heeft gehad om voet aan de grond te krijgen.

Het plaatst Nvidia ook in directere concurrentie met Intel, AMD, Qualcomm en Apple in een segment waar premium marges nog steeds standhouden.

Vera Rubin-opschaling Kan Verwachtingen Overtreffen

Buiten pc's blijft het datacenterverhaal de kern van Goldman's thesis.

Nvidia bevestigde dat de volledige productie van zijn Vera Rubin-platform nu gaande is. Het systeem draait op een geïntegreerde stack die NVL72 GPU-racks, Vera CPU's, Groq 3 LPU's, BlueField-opslag en Spectrum-X-netwerken omvat. Huang zei dat Rubin is gebouwd voor agentische AI-workloads en tot 1,8x de prestaties van x86-systemen levert, met ongeveer 10x de agent-doorvoer van Blackwell.

Schneiders visie: de Rubin-opschaling die in Q3 begint, moet steiler zijn dan die van Blackwell, dankzij productie-efficiënties en grotere totale capaciteit.

Dat is een betekenisvolle bewering. Als dit correct is, zou het betekenen dat omzet sneller wordt erkend en een sterkere winsttrajectorie richting 2027.

Wat de Cijfers Zeggen

Goldman's doel van $285 is bullish, maar het is niet eens het hoogste op Wall Street. De bredere consensus ligt op $309,94, met een Sterk Koop-advies gebaseerd op 38 Koop-adviezen, slechts één Houd en één Verkoop.

Schneider benadrukte ook Nvidia's kosten- en prestatieleiderschap in het datacenter als een belangrijk voordeel ten opzichte van concurrenten — met name voor klanten waarbij stroomverbruik, snelheid, netwerken en implementatietijd allemaal meewegen in de totale economie.

Naast de hardware onthulde Nvidia ook updates voor zijn open Cosmos frontier-model — versie 3 is ontworpen om multimodale redenering te verbeteren — samen met Alpamayo v2, een referentiemodel voor autonoom rijden.

Schneider wees op grotere zichtbaarheid in hyperscaler CapEx-plannen voor 2027 als de volgende belangrijke katalysator om in de gaten te houden.

The post Why Goldman Sachs Is Still Betting Big on Nvidia (NVDA) Stock appeared first on CoinCentral.