低調なNFPデータ後のBitcoin価格予測、GlassnodeがBottomを確認

主なポイント

• 弱い非農業部門雇用者数（NFP）データを受け、ビットコイン価格が62,000ドルに急騰した。
• Glassnodeは、アキュムレーションの兆候が見られると指摘した。
• コインはダブルボトムパターンを形成しており、一時的な反発を示唆している。

ビットコイン価格は木曜日、米国の弱い雇用データが短期的な連邦準備制度の圧力を和らげたことを受け、62,000ドルを上回るリバウンドを見せた。この動きは長期売買保有者によるアキュムレーション再開に続くものだったが、ETFからの資金流出が回復リスクを引き続き高めた。

このリバウンドは、ビットコインが今週初めに数ヶ月ぶりの安値付近で取引されていた後に起きた。トレーダーたちは雇用報告を完全なトレンド転換ではなく、短期的な安堵のきっかけとして捉えた。

米国の弱い雇用データを受けビットコイン価格が上昇

米国労働統計局は、6月に雇用主が57,000人の雇用を追加したと報告した。この数字は市場予想を下回り、経済全体での採用ペースの鈍化を示した。

同局はまた、5月の雇用者数を以前の172,000人の推計から129,000人に修正した。4月と5月の雇用者数は合計74,000人削減された。

失業率は4.2%に低下したが、この低下は弱いシグナルを伴っていた。ロイターは、当月中に約720,000人が労働力から離脱したと報じた。

公式報告書では、専門・ビジネスサービス、社会支援、医療分野での増加が示された。レジャーおよびホスピタリティは、季節的な強さへの期待にもかかわらず雇用を失った。

ADPは水曜日、民間雇用主が6月に98,000人の雇用を追加したと報告した。この数字も、公式雇用統計の発表前に採用の軟化を示した。

弱いデータは、連邦準備制度の急速な引き締めに対する懸念を和らげた。報告後に国債利回りが低下し、リスク資産は政策圧力の低下から支援を得た。

ビットコイン価格はそのマクロ的な変化から恩恵を受けた。高金利は投機的資産への需要を減少させるためだ。弱い労働市場はまた、政策立案者が金利を据え置くとの期待を高めた。

それでも、報告書はクリーンな強気のセットアップを生み出さなかった。インフレは連邦準備制度の目標を上回ったままであり、トレーダーは政策転換のリスクにさらされ続けている。

Glassnodeがアキュムレーションのサインをキャッチ

一方、トップ分析プラットフォームのGlassnodeは、業界での逆風が続く中、長期投資家が押し目買いを始めていると指摘するレポートを発表した。

レポートでは、最近プラスに転じた長期売買保有者のネットポジションが引用された。変化はまだ小さいものの、持続的な長期買いの復活は、水面下でコンビクションが再構築され始めているという心強いシグナルを提供している。

逆張りの見通しを支持するもう一つの重要なデータは、暗号資産の恐怖・強欲指数が極度の恐怖ゾーンに移行したという事実だ。ほとんどの場合、この後退は投資家がアキュムレーションを始めたサインであることが多い。

BTCのリスクは依然として残る

それでも、楽観論にもかかわらず、ビットコインが克服困難な大きな課題に直面しているのが現実だ。例えば、米国の投資家はスポットビットコインETFを売り続けている。

スポットビットコインETFは水曜日に2億9,400万ドル超の資産を失い、10日連続の資金流出となった。これらのファンドは先月45億1,000万ドル超の資産を失い、今月もすでに2億9,400万ドルを失っている。これらのファンドは今年、純流出額が60億ドルに達した。

最も重要なのは、Michael SaylorのStrategyがコインの売却を始めているサインがあることだ。同社はすでに6月初めに32コインを売却し、ビットコインを数ヶ月ぶりに60,000ドル以下に押し下げた。月曜日の声明で、同社は現金準備を増やすためにコインの売却を開始すると述べた。

BTCテクニカル分析

日足チャートは、BTC価格が60,000ドルでダブルボトムパターンを形成し、ネックラインが67,100ドルにあることを示している。ダブルボトムはテクニカル分析において最も一般的な強気の反転サインの一つだ。

相対力指数（RSI）は6月の売られすぎ水準15から現在の45に上昇した。また、ストキャスティクスオシレーター指標も上昇を続けている。

したがって、コインが上昇を続ける可能性があり、次の主要な目標は67,000ドルとなる。強気の見通しは、主要サポートの58,000ドルを下回った場合に無効となる。

この記事はThe Market Periodicalに最初に掲載されました。